Stabilios monetos ir pinigų perlaidos: tikrosios pinigų išgryninimo išlaidos
Kai siunčiate pinigus kam nors į užsienį, patvirtinimas jūsų telefone yra tik jūsų pusė operacijos: kita pusė priklauso asmeniui, kuris turi juos panaudoti. Jų nuoma gali būti mokama vietine valiuta. Artimiausias grynųjų pinigų surinkimo punktas gali būti kitame mieste. Dalį pinigų jie gali iš karto išleisti, o likusius pasilikti doleriais.
Perkėlimas gali užtrukti kelias sekundes, o gavėjai gali dirbti popietę. Stablecoin mokėjimai konkuruoja kasdienėje aplinkoje. Šie privačiai išleisti skaitmeniniai žetonai skirti sekti valiutą, dažniausiai dolerį, ir judėti per blockchain tinklus. Gavėjai taip pat gali juos pasilikti, išlaikydami dolerio poziciją, kol norės konvertuoti pinigus į namuose naudojamą valiutą.
Tačiau dolerio žetono gavimas nėra tas pats, kas pinigų gavimas į vietinę banko sąskaitą. Ar tai geriau, iš dalies priklauso nuo to, ką gavėjas ketina daryti toliau. Tas pats pervedimas gali būti patogus tiems, kurie jau naudojasi kriptovaliutų programėle, ir labai sunkus jų tėvams, norintiems pinigų savaitei.
Kur stabilios monetos nustoja būti pigios
Apsvarstykite galimybę atlikti pervedimą, kuris prasideda eurais banko sąskaitoje ir baigiasi realais, kurį galima išleisti Brazilijoje. Siuntėjai, naudojantys stabilias monetas, pirmiausia gali finansuoti mainų sąskaitą ir nusipirkti žetonų, tada pervesti juos gavėjui. Kitame gale gavėjas parduoda tuos žetonus ir išima pajamas į vietinę sąskaitą.
Blockchain tvarko žetono judėjimą, tačiau ji nenustato kiekvieno valiutos kurso ir nekontroliuoja kiekvienos paslaugos kainos, susijusios su tuo judėjimu. Todėl nebrangus perkėlimas tarp skaitmeninių adresų gali būti apsuptas brangesnių operacijų.
Kai kurios išlaidos yra aiškūs mokesčiai, o kitos yra įtrauktos į valiutos kursą. Paslaugos gali reklamuoti mažus pervedimo mokesčius ir tiekti mažiau realų už kiekvieną eurą nei konkurentas. Namų ūkiai patiria tiek mažiau pinigų, nepaisant to, kurioje kvite nurodytas mokestis.
Italijos banko mokslininkai liepos mėnesį paskelbtame dokumente ištyrė 200 USD USD pervedimus maršrutais, jungiančiais Italiją su penkiomis šalimis. Brazilijos rezultatai rodo, kad ta pati šalių pora gali pateikti labai skirtingus palyginimus, priklausomai nuo to, kuriuo keliu keliauja pinigai.
| Kryptis | USDC maršruto kaina | Kaina 200 USD | Straipsnyje panaudota išmintinga citata | Kaina 200 USD |
|---|---|---|---|---|
| Italija – Brazilija | 2,70 % | 5,40 USD | 2,20 % | 4,40 USD |
| Brazilija į Italiją | 2,21 % | 4,42 USD | 4,68 %–4,89 % | 9,36–9,78 USD |
USDC sandoriai buvo atlikti 2026 m. kovo mėn.; Išmintingi modeliavimai buvo atlikti balandžio 14 d. Tai nedidelis pasenusių stebėjimų rinkinys, o ne dabartinės kainos ar visos rinkos vidurkiai. Dolerių sumos yra apskaičiuotos iš popieriaus procentų.
Pigesnis maršrutas persijungė su mokėjimo kryptimi. Tai prasminga, kai pervedimas suprantamas kaip pirkimo ir išėmimo įvairiose rinkose seka. Žetonus parduodantis asmuo vienoje šalyje susiduria su kitokiomis kainomis ir paslaugomis nei kas nors, kas juos perka.
Pasaulio banko pinigų perlaidų kainos darbas taip pat apima valiutos kurso maržas pinigų siuntimo kainoms. Palyginus bendras siuntėjo išlaidas su gavėjo išmokėjimu, užfiksuojamos išlaidos, kurias gali nepaisyti reklamuojamas mokestis. Šalies vidurkiai pateikia kontekstą, o atskiriems namų ūkiams reikia kainų pasiūlymų dėl maršruto ir išmokėjimo metodo, kurį jie iš tikrųjų naudos.
Greitis priklauso ir nuo aplinkinių paslaugų. Žetonai gali pasirodyti piniginėje per kelias sekundes, o konvertuojant ar išimant reikia banko veiksmo, kuris trunka vieną dieną. Gavėjai, kuriems reikia vietinės išmokos, turi palaukti šio veiksmo, kad galėtų išleisti.
Gerai sujungtos biržos ir greitos vidaus mokėjimo sistemos gali padaryti paskutinį žingsnį neskausmingą. Gavėjai Brazilijoje gali neturėti jokios priežasties rūpintis, kuriame tinkle buvo pateiktas prieigos raktas, jei pajamos bus išleistos jų jau naudojamoje programoje.
Tai daug sunkesnis standartas nei skaičiuoti, kaip greitai blokų grandinė patvirtina pervedimą, tačiau tai taip pat turi atitikti standartines mokėjimo paslaugas.
Stabilios monetos suteikia gavėjui kitą pasirinkimą
Taip pat yra dar viena priežastis, kodėl paprastas pigiausių maršrutų palyginimas gali nepastebėti skaitmeninių dolerių patrauklumo: dažnai daroma prielaida, kad gavėjas nori nedelsdamas viską konvertuoti.
Vietoj to įsivaizduokite, kad kažkas gauna 200 USD, kuris nori vietine valiuta 120 USD ekvivalento išlaidoms, o likusią dalį pasilikti doleriais. Tai hipotetinis namų ūkis, tačiau jis atskleidžia du skirtingus sprendimus: kaip perkelti pinigus ir ką laikyti, kai jie juos gaus.
Stabilios monetos gali sujungti šiuos sprendimus. Gavėjai gali konvertuoti dalį likučio, o likusią dalį pasilikti, jei tai leidžia teikiamos paslaugos ir vietinės taisyklės. Be to, sutaupoma perkeliant, jie įgyja galimybę valdyti, kiek konvertuoti.
Laikant dolerius, žmonėms, kurių išlaidos yra vietine valiuta, kyla valiutos kurso rizika. Doleriai taip pat gali prarasti perkamąją galią, o laikant juos kaip žetonus, didėja priklausomybė nuo emitento rezervų ir išpirkimo susitarimų. Stablecoin likučiams paprastai trūksta indėlių draudimo, kurį suteikia tinkamos banko sąskaitos.
Vis dėlto galimybė pasirinkti, kada ir kiek konvertuoti, gali turėti tikrą buitinę vertę. Tai skiriasi nuo paslaugų teikėjo, nusprendusio, kad už pavedimą reikia sumokėti tik vietine valiuta, ir nuo siuntėjo, reikalaujančio, kad gavėjas išmoktų naują finansų sistemą vien todėl, kad siuntėjas jai teikia pirmenybę.
Prieiga prie emitento vadovaujasi savo taisyklėmis. „Circle Mint“ aptarnauja institucijas, gaunančias ir išperkančias USDC, o mažmeniniai vartotojai dažnai perka ir parduoda per biržas arba mokėjimų teikėjus. „Circle“ EEE išpirkimo politika suteikia atskirą kelią tinkamiems turėtojams pagal Europos taisykles. Todėl namų ūkiai gali turėti išpirkimo teises net tada, kai negali atidaryti institucinių sąskaitų.
Asmeniui, siunčiančiam pinigus namo, šios teisės veikia su paslaugomis, kurias jie iš tikrųjų gali pasiekti. Išpirkus iš emitento, gavėjui vis tiek reikia vietinio konvertavimo arba prieigos grynaisiais, o su pagalba jis gali suprasti, jei kas nors negerai.
Pažintis čia turi ekonominę vertę. Gavėjai, pažįstantys žmogų už prekystalio, gali prašyti pagalbos; giminaičiai, naudojantys tą pačią programėlę, gali paaiškinti nepažįstamą žingsnį. Tie santykiai taupo laiką ir sumažina klaidų. Jie taip pat apsaugo siuntėją nuo nemokamos techninės pagalbos visai šeimai, o tai neapskaičiuojant „blockchain“ mokesčių.
Gavėjai nusipelno pasisakyti, kaip jie gauna savo pinigus. Siuntėjo pageidaujama programa tampa prastu pasirinkimu, jei naudojant ją reikia duoti kam nors kitam užduotį, kurios jis neprašė.
Geriausias mokėjimas yra tas, kurį iš tikrųjų galite naudoti
Didžioji perlaidų technologijos patrauklumo dalis kyla dėl mažų mokėjimų pigesnių. Mokesčiai, kurie palyginimo lentelėje atrodo kuklūs, sumuojasi, kai ta pati šeima juos moka kas mėnesį.
Vien iliustratyviame pavyzdyje sumažinus 200 USD mėnesinio pervedimo išlaidas nuo 5% iki 2%, sutaupoma 6 USD kiekvieną kartą arba 72 USD per dvylika pervedimų. Tai atitinkama finansinė nauda; nesvarbu, ar jis gaunamas iš stabilios monetos, banko ar specializuotos mokėjimų bendrovės, tai yra antraeilis dalykas, palyginti su tuo, ar namų ūkis iš tikrųjų gali jį gauti.
Palyginimui taip pat reikia fiksuoto atskaitos taško. Jei siuntėjas iš viso turi 200 USD, pridėjus mokestį gaunamas kitoks rezultatas nei išskaičiuojant šį mokestį iš siunčiamos sumos. Lyginant tik reklamuojamas pervedimų sumas galima netyčia palyginti skirtingus biudžetus.
Pradėti taip pat reikia darbo. Naujiems klientams gali tekti patvirtinti savo tapatybę ir finansuoti kitą sąskaitą, kad sužinotų, kurį tinklą palaiko jų gavėjas. Jei siunčiate neteisingu adresu arba nepalaikomu tinklu, atkūrimas gali būti sudėtingas arba neįmanomas, atsižvelgiant į tai, kas valdo gaunančią paskyrą. Patyrę kriptovaliutų naudotojai gali lengvai atlikti šiuos veiksmus, o pirmą kartą besinaudojantiems klientams reikia pagalbos, kuri gali būti neįtraukta į nurodytą pervedimo kainą.
Įprastos paslaugos primeta savo darbą. Norint surinkti grynuosius pinigus, gali tekti keliauti ir laukti, o prieiga prie paskyros gali priklausyti nuo dokumentų, kurių gavėjui trūksta. Teikėjai, turintys puikias programas siunčiančiojoje šalyje, gali pasiūlyti prastas paslaugas paskirties vietoje. Palyginimas turi apimti pastangas, kurių kiekvienas maršrutas reikalauja iš abiejų žmonių.
Mokėjimo įmonės gali imtis daug šio darbo pačios. Jie gali perkelti stabilias monetas tarp savo sąskaitų ir išmokėti paprastus pinigus per pažįstamą vietinę sistemą, tvarkydami konvertavimą ir namų ūkio tinklo pasirinkimą.
Žmogui, mokančiam už maistą, esmė gali būti gerai žinoma vietinė pusiausvyra. Įmonė gali pasirinkti atsiskaitymo būdą, o klientas – kur išleisti.
Kiti gavėjai pirmenybę teiks piniginei, nes svarbiausia yra išsaugoti žetoną. Paslaugos, kurios siūlo abu pasirinkimus, leidžia namų ūkiams nuspręsti, kokią likučio dalį konvertuoti, o išlaidos paaiškinamos prieš įsipareigojant.
Pinigų siuntimas namo yra asmeninė finansinė operacija. Siuntėjas dažnai jau yra nusprendęs, kam reikia pinigų ir ką jie nori, kad jie pasiektų. Mokėjimo paslauga uždirba mokestį perdavusi šį ketinimą gavėjui.
Vienai šeimai tai gali reikšti daugiau vietos valiutos savaitės išlaidoms padengti; kitam tai gali reikšti, kad dalį mokėjimo reikia laikyti doleriais. Abu priklauso nuo to, ką pinigus gaunantis asmuo gali su jais veikti.
