Bitcoin opcionai kainuoja ramią VKI savaitę, o šortai siekia 76 000–80 000 USD

Bitkoino opcionai, kurių galiojimo laikas baigiasi penktadienį, yra gerokai mažesnis už rinkos kainą, o trumpalaikiai nepastovūs kainodarai nukrito prieš trečiadienio JAV infliacijos ataskaitą.

Duomenys iš Coinbase priklausančios Deribit, kriptovaliutų opcionų biržos, parodė, kad spalio 12 d. momentinėje nuotraukoje spalio 16 d. atsiskaityme buvo apytiksliai 15 502 BTC neapmokėtų opcionų, iš kurių 9 128 BTC pardavimo ir 6 373 BTC skambučiai. Pardavimo ir skambučio santykis yra 1,43, o apie 451 mln.

Po praeitos savaitės išpardavimo Bitcoin vertė priartėjo prie 83 450 USD, o išvestinių finansinių priemonių platforma „Laevitas“ praneša apie mažėjančius trumpalaikio nepastovumo lūkesčius prieš paskelbiant vartotojų kainų indeksą (VKI).

Bitcoin klasterį sudaro nuo 76 000 iki 80 000 USD

„Deribit“ opcionų duomenys rodo, kad didžiausia investicijų koncentracija yra 80 000 USD streikas, o neįvykdytų sutarčių pagrindinė sąlyginė pozicija yra apie 188 mln. USD.

Dar 162 milijonai dolerių yra sutelkti ties 78 000 JAV dolerių, o 76 000 JAV dolerių streikas sudaro apie 101 milijoną dolerių.

Kartu šie trys lygiai sudaro beveik 35% 1,29 mlrd. USD pasirinkimo sandorių galiojimo pabaigos, o tai rodo neigiamos padėties mastą po to, kai praėjusios savaitės rinkos nuosmukio metu Bitcoin trumpam nukrito iki 80 000 USD.

Papildoma investicija, kurios vertė yra apie 89 mln. USD, yra 83 000 USD, netoli dabartinės Bitcoin prekybos kainos.

Koncentracija rodo, kad prekybininkai ir toliau susirūpinę dėl atsinaujinančio pardavimo spaudimo, nors atviras susidomėjimas taip pat apima sutartis, kurias parduoda investuotojai, siekiantys surinkti įmokas, o ne tik pirkėjai, ieškantys apsaugos.

Deribito duomenys rodo maždaug 94 mln. USD skambučio ekspoziciją 90 000 USD, 70 mln. USD 87 000 USD ir 55 mln. USD 85 000 USD.

Kartu šie trys lygiai sudaro 219 mln. USD išskirtinės tariamos pozicijos, ty mažiau nei pusė sumos, sutelktos į tris pagrindinius neigiamus smūgius.

Paskirstymas palieka didžiausias „Bitcoin“ neigiamas pozicijas palyginti artimas kainoms, išbandytoms per pastarąjį nuosmukį, o 90 000 USD vertės streikas reikalauja beveik 8% avanso nuo dabartinio lygio.

Tuo tarpu Deribit maksimalaus skausmo skaičiavimas yra 83 000 USD, o tai rodo atsiskaitymo lygį, kuris sumažintų bendrą vidinę neapmokėtų opcionų vertę, remiantis dabartine padėtimi.

Vėliau išleisti „Bitcoin“ opcionai taip pat turi didelį poveikį: spalio 30 d. „Deribit“ galiojimo laikas turi maždaug 4,54 mlrd.

Bitcoin nepastovumo lūkesčiai traukiasi prieš trečiadienio VKI

Spalio 12 d. Laevito trumpajame pranešime buvo aprašyta nepastovumo kreivė, kuri trečiadienio VKI įkainoja kaip neįvykį.

Numanomas septynių dienų Bitcoin nepastovumas sumažėjo iki 32,01% nuo maždaug 34,5% savaitę anksčiau.

Palyginti su 34,66% 30 dienų sutarčių, 37,29% 90 dienų pasirinkimo sandorių ir 38,24% 180 dienų terminų.

Pavyzdžiui, metinį septynių dienų numanomąjį nepastovumą pavertus savaitiniu pokyčiu, kai momentinė kaina 83 450 USD, pagal įprastines nepastovumo prielaidas gaunamas vieno standartinio nuokrypio pokytis – maždaug 4,4 % arba 3 700 USD.

Tai padėtų modeliuoti savaitės intervalą nuo maždaug 79 750 USD iki 87 150 USD, įskaitant 80 000 USD streiką, bet nesiektų didelės skambučių koncentracijos – 90 000 USD.

Tuo tarpu „Laevitas“ pranešė, kad „Bitcoin“ septynių dienų 25 delta opcionų poslinkis per praėjusią savaitę pasikeitė nuo +1,98 iki –2,40, ty 4,38 taško.

Laevitas šį žingsnį apibūdino kaip atsitraukimą nuo skambučių siūlymo kraštutinumo link nominalios pardavimo kainos, o pardavimo pasiūlymai vis dar yra pigesni, palyginti su skambučiais, nei jų 52 savaičių mediana.

„Laevitas“ duomenimis, „Bitcoin“ perpetual-future atviros palūkanos per praėjusią savaitę sumažėjo 1,9% iki maždaug 29,33 mlrd. USD, o metinės finansavimo normos siekė 5,6%.

Padėtis buvo nustatyta, kai investuotojai vertina, ar JAV infliacija gali paskatinti Federalinį rezervą vėl didinti palūkanų normas spalio 27–28 d. vyksiančiame politiniame posėdyje.

„MarketWatch“ spalio 12 d. apžvalgoje buvo cituojami lūkesčiai, kad rugsėjo mėn. bendroji infliacija paspartės iki maždaug 3,7% kasmet nuo 3,4% rugpjūčio mėn., iš dalies dėl padidėjusių energijos sąnaudų. Prognozuojama, kad mėnesinė pagrindinė infliacija, neįskaitant maisto ir energijos, padidės 0,2%.

Laevitas apibūdino, kad spalio mėnesio kainų padidėjimas yra artimas išpirktai kainai, o gruodžio mėn. kainų kilimo tikimybė yra maždaug 85%.

Tačiau padidėjusios naftos kainos ir iždo pajamingumas ir toliau apsunkina rizikos turto perspektyvas, o didesnė, nei tikėtasi, infliacija gali atgaivinti lūkesčius, kad palūkanų normos kils dar kartą.

Kainų scenarijuje karštesnė infliacija gali spausti Bitcoin link tankiai apgyvendintos 78 000–80 000 USD vertės, o švelnesnė infliacija gali paskatinti atsigavimą link didesnės skambučių koncentracijos.

VKI ataskaita pateikiama trečiadienį, spalio 14 d., 8:30 ryto ryto laiku, o ketvirtadienį, spalio 15 d., pateikiami gamintojų kainų infliacijos ir mažmeninės prekybos duomenys.