Nuo Kaiko iki OpenZeppelin, S&P Global tyliai ruošiasi rinkoms, kurios niekada neužsidaro
„S&P Global“ sutiko įsigyti išmaniųjų sutarčių saugos įmonę „OpenZeppelin“, išplėsdama savo skaitmeninio turto verslą į technologiją, kuria grindžiamas tokenizuotas finansavimas.
Rugsėjo 17 d. finansinių duomenų ir reitingų bendrovė pranešė, kad „OpenZeppelin“ toliau veiks savo vardu kaip atskiras verslo padalinys. Generalinis direktorius Demianas Breneris ir toliau vadovaus ir atsiskaitys S&P Global Ratings prezidentui Yannui Le Pallecui.
Finansinės sąlygos nebuvo atskleistos, o sandoriui tebegalioja uždarymo sąlygos.
Sandoris suteikia S&P tiesioginį poveikį saugumo sluoksniui už stabilių monetų, simbolinių fondų ir decentralizuoto finansavimo programų. „OpenZeppelin“ atvirojo kodo sutartys palaiko daugiau nei 37 trilijonus USD pervestos vertės, o įmonė atliko daugiau nei 900 saugumo užduočių ir nustatė daugiau nei 10 000 pažeidžiamumų prieš pradedant gamybą.
Įsigijimas yra susijęs su didesniu S&P veržlumu į skaitmeninį turtą, nes visą parą veikiančios rinkos sukuria duomenų, etalonų ir rizikos infrastruktūros paklausą, reikalingą instituciniam kapitalui palaikyti blokų grandinės tinkluose.
S&P į savo institucinių priemonių rinkinį įtraukė išmaniųjų sutarčių riziką
Kai vis daugiau finansinių produktų pereina į blokų grandines, įstaigos susiduria su papildoma rizika, susijusia su programine įranga, kuri išleidžia, perduoda ir valdo tą turtą.
„S&P“ teigė, kad „OpenZeppelin“ išplės savo galimybes, kaip ji apibūdino kaip „technologijų rizikos lygmenį“, įskaitant saugumo vertinimus ir skaitmeninio turto etalonus.
Tai prideda dar vieną dimensiją esamam S&P finansinės rizikos verslui. Tokenizuoti fondai ir stabilios monetos ir toliau susiduria su rizika, susijusia su emitentais, užstatu ir likvidumu, o jų veikimas taip pat gali priklausyti nuo išmaniųjų sutarčių, leidimų ir blokų grandinės infrastruktūros, dėl kurios atsiranda techninių pažeidžiamumų.
Le Pallec pasakė:
„Mūsų skaitmeninio turto strategija orientuota į patikimų duomenų, etalonų ir skaidraus rizikos vertinimo pateikimą rinkoms, kai jos patenka į grandinę.
„OpenZeppelin“ sukūrė savo verslą pagal šį techninį lygmenį. Jo sutarčių biblioteka plačiai naudojama visose „blockchain“ programose, o saugos komandos prieš įdiegdamos peržiūri išmaniąsias sutartis ir kitas sistemas.
Bendrovė teigė, kad po įsigijimo jos bibliotekos išliks nemokamos, atvirojo kodo ir viešai prižiūrimos, įskaitant būsimas versijas. Jos auditas, inžinerinis ir saugos darbas taip pat bus tęsiamas vadovaujant esamai komandai.
Taip išsaugomas „OpenZeppelin“ pritaikymo kūrėjo modelis ir suteikiama įmonei prieiga prie S&P institucinių santykių, tyrimų išteklių ir platinimo.
Breneris teigė, kad šis derinys gali padėti „OpenZeppelin“ pasiekti daugiau finansinių institucijų, nes bankai, turto valdytojai ir emitentai padidina „blockchain“ infrastruktūros naudojimą.
S&P teigė, kad įsigijimas neturės reikšmingos įtakos jos finansiniams rezultatams, akcentuodama artimiausią pajėgumų plėtrą, o ne didelio naujo pajamų srauto pridėjimą.
S&P kuria infrastruktūrą rinkoms, kurios niekada neužsidaro
„OpenZeppelin“ sandoris yra susijęs su investicijomis ir produktų pristatymu, skirtu rinkoms, kurios vis dažniau veikia visą parą.
Trimis dienomis anksčiau „S&P Global“ vadovavo strateginei investicijai į kriptovaliutų duomenų tiekėją „Kaiko“, padidindama bendrovės B serijos finansavimą iki 110 mln. DRW, Susquehanna, Royal Bank of Canada, Nasdaq, BNP Paribas ir kitos finansų įmonės taip pat dalyvavo, nes visą parą veikiančios blokų grandinės rinkos padidina nuolatinių kainų, vertinimo ir rizikos duomenų paklausą.
Kaiko jau teikia rinkos duomenis ir infrastruktūrą daugiau nei 250 finansinių įmonių, institucijų ir reguliavimo institucijų. Jos sistemos jungiasi prie daugiau nei 150 biržų ir palaiko prekybą, vertinimą ir rizikos valdymą rinkose, kurios neuždaromos tradicinės darbo dienos pabaigoje.
„S&P“ ir „Kaiko“ taip pat išplėtė tradicinius finansinius etalonus ant šių bėgių.
Kovo mėnesį įmonės įtraukė „iBoxx US Treasuries“ indeksą į grandinę, įtraukdamos indekso duomenis, licencijas ir leidimus į „blockchain“ infrastruktūrą. Anksčiau šį mėnesį jie sujungė savo skaitmeninio turto etalonines įmones į S&P Kaiko Digital Asset Index – rinkinį, specialiai sukurtą visą parą veikiančioms rinkoms.
Plėtra prasidėjo dar prieš Kaiko investiciją.
„S&P Dow Jones Index“ padėjo sukurti „S&P Digital Markets 50“ indeksą, kuris apjungia 35 JAV listinguojamas bendroves, susietas su kriptovaliutų ekosistema ir 15 kriptovaliutų. Vėliau „Dinari“ bendradarbiavo su „Chainlink“, kad sukurtų etaloninę versiją, kurią būtų galima patikrinti grandinėje, o „Chainlink“ teikia kainodaros ir našumo duomenis realiuoju laiku.
Šiomis pastangomis S&P etaloninis verslas buvo tiesiogiai įtrauktas į besiformuojančios rinkos struktūrą, kurioje indeksai, turtas ir duomenys, naudojami jiems įvertinti, gali veikti „blockchain“ bėgiais.
S&P taip pat sukūrė stabilumo monetų stabilumo vertinimus, suteikė DeFi protokolo „Sky“ kredito reitingą ir licencijavo S&P 500 žetonų produktams, taip išplėtė savo tradicinį verslą į skaitmenines rinkas.
„OpenZeppelin“ įsigijimas prideda dar vieną šios konstrukcijos dalį.
Kaiko teikia kriptovaliutų kainodaros ir rinkos duomenis, S&P – etalonus ir finansinės rizikos analizę, o „OpenZeppelin“ – išmaniųjų sutarčių patirtį, skirtą turto perkėlimui tarp investuotojų ir finansinių programų.
Derinys gali tapti komerciškai reikšmingesnis, nes prekyba plečiasi ne įprastomis biržos valandomis. Visada veikiančiose rinkose reikalaujama, kad kainos, užstato vertinimai, lyginamieji indeksai ir rizikos kontrolė veiktų per naktį ir savaitgaliais, o ženklinis turtas padidina programinės įrangos ir išmaniųjų sutarčių riziką kartu su įprastomis finansinėmis.
S&P tai suteikia galimybę išplėsti paslaugas, kurias jau parduoda bankams ir turto valdytojams, į rinką, kurioje pati infrastruktūra tampa rizikos vertinimo dalimi.
Jei daugiau vertybinių popierių ir lėšų perkeliama į blokų grandines, įstaigoms vis labiau gali prireikti to paties teikėjo, kad suprastų ir turimą turtą, ir technologiją, kuri lemia jo judėjimą.
